Google母公司Alphabet( GOOGL-US )周一(3日)发行100亿美元投资及公司债,是该公司历来最大手笔发债金额,融资成本也刷新史上最低纪录。
Alphabet的100亿美元债券分六部分进行,当中一笔10亿美元五年期债券,票面利率为0.45%,刷新Alphabet在2014年5月发行10亿美元写下的1.25%纪录,而且追平苹果( AAPL-US )2013年以0.45%票面利率发行15亿美元五年期债券的纪录。
Refinitiv IFR资料显示,Alphabet这次发债引发热烈回响,吸引投资人挹注逾310亿美元认购。美联储(Fed)大买公司债和低利环境,持续支撑企业发债。
Brown Advisory 固定收益部门主管Tom Graff 说:「我们身处一个充斥高评级发债者的环境中,债市很少见到品质这么高的公司,他们不像我们受到当前经济衰退的影响,Alphabet 就是其中一个。」
Graff说,很多买家想找到可以无脑投资的标的,而投资Alphabet 债券的殖利率是美国五年期公债的两倍。
Alphabet 上周发布财报,出现上市以来营收首度下滑,但股价影响不大,因为广告业务回温抵销了流失的营收。
Alphabet五年期债券的利率,略高于亚马逊( AMZN-US )6月发行三年期债券缔造的0.4%表现,但和亚马逊同样发行的五年期债券利率0.8%相比较低。
其他五批债券当中,约45亿美元分别以七年、20年、4年发行,将作为并购等一般企业目的用途。
其余约55亿美元为绿色基金,是企业针对环保、社会和企业治理(ESG)发行的最大规模债券。Alphabet表示将把资金投入支持非裔创业者、被COVID-19打击的中小企业、平价住宅,以及干净能源计画和绿色住宅。